💸 TESLA’nın Eşsiz Çekiciliği 🤖🚘
TESLA ile ilgili pozitif ve uzun vadeli yatırımcılar için önemli bulduğum noktalar:
🔸 Yatırımcı Eğilimleri:
▹Tesla'nın tamamen elektrikli araç filosu ve yeni teknolojileri (otomatik taksiler ve kamyonlar) yatırımcıları heyecanlandırıyor.
▹Elon Musk’ın harika bir pazarlamacı olduğunu düşünüyorum. Zira 1. çeyrek bilançosunun kötü geleceği beklentilerini hemen öncesinde yaptığı açıklamalarla tersine çevirdi. Evet bilanço kötü geldi ancak hisse yukarı yönlü bir trende girdi.
▹Bunu nasıl yaptı?
Yaptığı açıklamada Tesla’nın artık bir yapay zekâ ve robotik şirketi olduğunu, otonom sürüşün Tesla’nın yapay zeka stratejisinin kritik bir parçası olduğunu, Tam Kendi Kendine Sürüş (FSD) teknolojisini sadece kendilerine saklamayıp bunu başka otomobil üreticilerine lisanslayacaklarını açıkladı.
▹Geçmiş etkileşimler ve GM'nin Cruise yatırımına dayanarak, olası ortak olarak General Motors (GM) üzerinde duruluyor.
🔹 Yaklaşan Lansmanlar:
▹Ağustos ayında Tesla, "Cybercab" olarak adlandırdığı robo taksisini tanıtacak. Bu, Tesla'nın insan ve mal taşımacılığı pazarını yakalama stratejisinin önemli bir parçası. Artık sadece bir üretici değil aynı zamanda bir işletmeci de olarak şirketi reforme ediyor, daralan marjların ve artan rekabetin bunda payı büyük.
▹Yeni araçların lansmanı 2025'in ilk yarısına çekildi. Daha uygun fiyatlı bir model de bu araçlar arasında yer alıyor. Böylece rekabet avantajını kaybetmemek adına, yapılan indirimler ve yeni özelliklerin bulunduğu modelleri daha cazip hale getirmeye çalışıyorlar.
▹İnsansı robot Optimus'un lansmanı da gelecek sene içinde yapılarak satışa sunulacak. Henüz fiyatı bilinmiyor.
🔸 Tesla'nın Geleceği:
▹Tesla'nın gelirleri beklentilerin üzerinde olsa da hisse başına kazanç (EPS) %53 azalarak 0.34 dolara düştü.
▹Serbest nakit akışındaki düşüş ve daralan marjlar, kazançların önemli ölçüde azalmasına neden oldu.
▹EV pazarında aran rekabet nedeniyle Tesla artık sadece elektrikli araç üreticisi olmak yerine bir yapay zekâ platformu haline gelme ve teknolojisini lisanslayarak gelir elde etme, otonom sürüş yapabilen taksileriyle de bir üretici olmanın yanında artık bir işletmeci olarak da kendini konumlamaya başladı.
▹Ayrıca genel amaçlı insansı robot üretici bir firma olarak da piyasalarda anılmaya başlanacak yakında.
🔹 Tesla’nın Rekabet Avantajları:
▹Tesla, FSD için 1.3 milyardan fazla sürücü verisi topladı ve bu rakiplerine karşı büyük bir avantaj sağlıyor.
▹Bu veri avantajı, Tesla’yı otonom sürüş teknolojisini ölçeklendirmede lider konumuna getiriyor. Bunun üstüne ekleyeceği abonelikle çalışan bir AI destekli otonom sürüş teknolojisi, Tesla’yı dijital otomobil çağına lider olarak sokacaktır.
(AI-IoT gibi kavramlar halkın gündemine yeni düşmüş olsa da, bu teknolojiler en az 30 yıldır çalışılan, askeri ve endüstriyel yüksek teknoloji alanlarında da kullanım geçmişine sahip.)
▹FSD’nin lisanslanması, hali hazırda SpaceX ve NeuraLink için zaten bu alanlardaki öncü bilim insanlarıyla çalışan Tesla’yı bir elektrikli araç üreticisinden, önde gelen bir yapay zeka ve yazılım sağlayıcısına dönüştürebilir.
▹Teknoloji sektöründe Intel’in rolüne benzer şekilde, Tesla otomotiv sektöründe üstün teknoloji sağlayıcısı olabilir.
▹Bunun önündeki en büyük engel ve risk, hali hazırda mevcut kanunların otonom sürüşe engel olan tarafları. Ancak bu şimdiye kadar Elon Musk’ı hiç durdurmadı.
🔸Bir yatırımcı olarak gördüğüm:
1⃣Tesla’nın FSD teknolojisindeki ilerlemeleri önemli bir büyüme fırsatı sunuyor.
2⃣Yapay zeka ve otomobil kesişimindeki Tesla’nın uzun vadeli potansiyeli, onu eşsiz çekiciliği olan bir yatırım ve iki büyük küresel trende açılan bir kapı haline getiriyor: Yeşil enerji dönüşümü ve yapay zeka.
Bu sektörlere trilyonlar akarken, Tesla'ya yatırım yapmak her iki fırsatı da bir arada yakalamak demek.
StarLink uydu teknolojileriyle de bunları entegre ettiğinde ileride daha farklı potansiyel alanlar da kendini belli edecektir.
3⃣Buna ek olarak Tesla, Optimus adında genel amaçlı insansı bir robot geliştiriyor hali hazırda. Bunu da unutmamak gerekiyor.
🚨Ancak Elon Musk gibi bir liderin ön görülemez davranışlarından ötürü aşırı volatil bir yatırımcı algısı olması, mevcut ABD ve diğer ülke kanunlarının çıkarttığı engeller, pil teknolojisinde henüz çözülemeyen problemler, Çinli elektrikli otomotiv üreticilerinin yarattığı düşük fiyatlı rekabetin karlılık marjlarını giderek zorlaması gibi negatif taraflarını da bilerek epey uzun vadeli yatırım yapılmalı TESLA’ya.
