Şimdi başlat

Oyakcnedendustu

OYAKC Bilanço Sonrası DeğerlendirmeMerhaba, OYAKC bilançosuna gelir tablosu analizi ile başlayalım. 📝 2024 yılının ilk yarısında, OYAK Çimento'nun hasılatı %1 oranında artarak 18,2 milyar TL'ye yükselmiş. Bu, küçük bir artış olsa da, şirketin satış gelirlerini koruduğunu ve hafif de olsa büyüme sağladığını gösteriyor bize. 📝 Brüt kâr %17 oranında azalarak 4,8 milyar TL'ye gerilemiş. Bu düşüş, şirketin maliyetlerinin arttığını ve satış fiyatlarının ciddi anlamda baskılandığını gösteriyor diyebilirim. Brüt kâr marjının düşmesi, kârlılık açısından da bir zayıflama sinyali veriyor diye düşünüyorum. 📝 Esas faaliyet kârı %6 düşerek 4,35 milyar TL'ye gerilemiş. Brüt kârdaki düşüşe rağmen, esas faaliyet kârının nispeten sınırlı bir azalma göstermesi, herşeye rağmen şirketin operasyonel verimliliğini korumaya çalıştığını gösteriyor ve bu bağlamda olumlu bir gelişme olarak kayda geçebilir. 📝 Net parasal pozisyon, 5,44 milyar TL'den -774 milyon TL'ye gerilemiş. Bu değişim, şirketin finansal yapısında önemli bir bozulma olduğunu ve net borç pozisyonunun hızla arttığını gösteriyor. Finansal risklerin bu boyutta artması, gelecekteki kârlılığı olumsuz etkileyecektir diye tahmin ediyorum. 📝 Dönem kârı %59 oranında azalarak 2,98 milyar TL'ye düşmüş. Geçen yıl aynı dönemde bu rakam 7,29 milyar TL olarak açıklanmıştı. Net kârdaki bu düşüş, şirketin operasyonel zorluklarla karşı karşıya olduğunu ve maliyet baskısının kârlılığı olumsuz etkilediğini açıkça ortaya koyuyor. Bilanço analiziyle devam edelim. 📝 Şirketin nakit varlıkları %272 artışla 6,57 milyar TL'ye çıkmış. Bu artış, OYAK Çimento'nun likidite pozisyonunu güçlendirdiğini ve kısa vadeli finansal yükümlülüklerini karşılama kapasitesini artırdığını gösterir. Bu durum aynı zamanda oluşabilecek fırsatlara da kısa vadede maddi açıdan karşılık verilebileceğini ortaya koyuyor. 📝 Alacaklar %81 artışla 6,06 milyar TL'ye yükselmiş. Alacaklardaki bu artış, vadeli satışların arttığını ve müşteri tahsilat sürelerinin uzadığını gösteriyor diye düşünüyorum. Bu durum, şirketin nakit akışında ilerleyen dönemlerde zorluklar yaratabilir. 📝 Finansal borçlar %19 azalarak 1,27 milyar TL'ye düşmüş. Şirketin borçlarını azaltma yönünde adımlar attığını görmek açıkçası olumlu. Borçlardaki bu azalma, şirketin finansal risklerini yönetme konusunda başarılı olduğunu gösteriyor diyebilirim. 📝 Ticari borçlar %91 artışla 3,60 milyar TL'ye çıkmış. Bu artış, şirketin tedarikçilere olan borçlarının arttığını ve işletme sermayesi üzerinde baskı yaratabileceğini gösteriyor. 📝 Şirketin özkaynakları %255 gibi büyük bir artışla 36,21 milyar TL'ye yükselmiş. Bu artış, şirketin sermaye yapısının güçlendiğini ve finansal sağlamlığını artırdığını gösteriyor. Şimdi değerleme oranları ve sektör karşılaştırmasına göz atalım. 📊 F/K oranı 14,54 seviyesinde, bu oran, sektör ortalamasının biraz üzerinde diyebilirim. Yatırımcıların şirketin kârlılığını değerlendirirken, büyüme potansiyeline inandıkları bir dönemde olduklarını gösterebilir elbette. Sektörde bu oran genellikle 10-14 arasında seyreder. 📊 PD/DD oranı 2,34 olarak görülmekte. Bu oran, piyasanın şirketin defter değerine göre daha yüksek bir değer biçtiğini ve yatırımcıların şirketin varlıklarının üzerine ek bir prim ödemeye hazır olduklarını gösterir. Sektörde bu oran genellikle 1-2 arasında seyreder, piyasa ortalamasının çok fazla üzerinde olmadığından, OYAK Çimento’nun nispeten iyi değerlendiğini gösteriyor diyebilirim. 📊 PD/EFK oranı 11,41, piyasa tarafından şirketin faaliyet kârlılığının nispeten olumlu değerlendirildiğini gösteriyor. Ancak, bu oran sektörde genellikle 8-12 arasında olduğundan, OYAK Çimento'nun ortalama seviyede bir değerlendirmeye tabi tutulduğunu söylemek yine doğru olacaktır diye düşünüyorum. 📊 FD/FAVOK oranı 9,48, sektörde kabul edilebilir bir seviyede. Bu oran, şirketin piyasa değeri ile faaliyet kârı arasındaki ilişkinin, sektör ortalamalarıyla uyumlu olduğunu gösteriyor. YORUM 💭 OYAK Çimento’nun 2024/06 bilançosu, bazı alanlarda güçlü performans sergilemesine rağmen, genel olarak karmaşık bir tablo çiziyor benim açımdan. Şirketin nakit pozisyonunu önemli ölçüde artırması ve borçlarını azaltması olumlu bir gelişme olarak öne çıkıyor. Ancak, brüt kâr ve dönem kârında yaşanan düşüşler, operasyonel kârlılıkta yaşanan zorlukları ve maliyet baskılarını işaret ediyor. Aynı zamanda elbette enflasyon muhasebesi konusunu da göz önünde bulundurmakta fayda var diye düşünüyorum. 💭 Değerleme oranları açısından bakıldığında, F/K ve PD/DD oranlarının sektördeki rakiplerine kıyasla sınırlı da olsa yüksek olması, yatırımcıların şirketin gelecekteki büyüme potansiyeline inandığını gösterse de, bu durumun getirdiği riskler göz ardı edilmemeli diye hatırlatmakta yarar var. Şirketin finansal yapısının güçlenmesi ve borçluluğunun azalması, uzun vadeli yatırımlar açısından güven verici bir izlenim yaratıyor. 💭 Ancak, operasyonel kârlılığın düşmesi ve net parasal pozisyondaki olumsuz gelişmeler, kısa vadede belirsizlikleri artırıyor. Bu nedenle, OYAK Çimento hisseleri, orta ve uzun vadeli düşünen yatırımcılar için uygun olabilir. Kısa vadeli yatırımcılar ise, şirketin operasyonel performansında toparlanma belirtilerini görmeden önce temkinli olmalılar diye belirtmek istiyorum. Son olarak şirket hisse senedinin teknik analiz detaylarına bakalım. 📉📈 Teknik anlamda OYAKC bilanço sonrası satış baskısı altında kaldı. Nitekim küresel anlamda Nvidia kaynaklı başlayan satış dalgası da endeks tarafına doğrudan yansıyınca, bu durum OYAKC’deki geri çekilmenin ivmelenmesine yol açtı. 📉📈 İlk etapta 63.55 desteği kuvvetli görünse de, bu bölge altına olabilecek sarkmalarda ortalama 60 lira seviyesi destek ve ana yükselen hareketin kâr realizasyonundan fazlası olacak şekilde aşağı yönlü kırılımına yol açacak seviye olarak karşımıza çıkıyor. Yani 60 lira altındaki potansiyel kalıcılık satış baskısının ciddi boyutlara ulaşmasına yol açabilir. 📉📈 Bu bağlamda 57.35 ve 55 lira seviyeleri ise olası kırılma sonrası izlenebilecek destek noktaları olarak takip edilebilir. 📉📈 Hisse senedinde yukarı yönlü hareketlilikler adına ise, ilk etapta 67.05 seviyesi ardından 71 lira seviyesi direnç noktası olarak izlenebilir. Yukarı yönlü hareketliliklerin kalıcılığı adına 75.10 lira üzerindeki kapanışların takip edilmesi gerektiğini düşünüyorum. ℹ️ Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.
BIST:OYAKC
borsadigital tarafından
OYAKC, fincan-kulp sonrası oluşum.OYAKC, ağustos ayı başında fincan-kulp oluşumunu tamamlayıp, destek noktası oluşturarak yükseliş trendine başlamıştı. Grafikte gördüğümüz gibi formasyonun aktif olarak hala çalıştığını ve kademeli olarak yükseliş trendinin devam ettiğini söyleyebiliriz. Fincanın tepe ve dip noktasının farkını alacak olursak yaklaşık %100'e tekabül eden bir fark olduğunu görebiliyoruz. Oluşum sonrasında henüz bu denli bir yükseliş yaşanmadı. O yüzden OYAKC için yükseliş beklentimize devam edebilir, yaklaşık olarak 105-120 lira bandına kadar yükseliş bekleyebiliriz. -yatırım tavsiyesi değildir, çalışma amaçlı nottur. Hoşunuza gittiyse beğenmenizi rica ederim.
BIST:OYAKCAlış
rizabostanci tarafından
4 SAATLİKTE TOBO OLUŞUM İHTİMALİ22 Şubatta 7,3xx sevilerinden başlattığı yükselen kanal hareketini bankalara gelen satışla sonlandıran ve endeksin bozması nedeniyle olumsuz etkilenerek kanal dışına çıkan OYAKC yeniden güç toplam isteğinde. 7 ve 10 Ekim 2022 tarihlerinde yeniden kanala dönmek istediyse de başarılı olamamıştı. son günlerde alış yönünde hacim fazla olmasına rağmen ufak çaplı düşüşler yaşasa da 4 saatlik periyotta bir TOBO ihtimali göze çarpıyor. Senaryo grafikteki gibi gelişirse formasyon kırılımı ile hem TOBO hem de Fibo hedefi olan 17,78-82 fiyatlarına kadar bir yükseliş beklentisi taşıyoruz. Burada yazdıklarım kesinlikle yatırım tavsiyesi değildir, risk içerir.
BIST:OYAKCAlış
Mikronomi tarafından
OYAKC HAFTALIK DÜŞÜŞTE KİMLER TOPLADI #oyakcanaliz #oyak hisse yŞirketimizde son 3 aylıkta yapılan alımlara bakılırsa, citi mevcut pozisyonunda %20 lik bir satış yaparken, daha fazla alım yapan deustche bankın tek lot vermem dediğini görüyoruz. Yani 100 birim düşen hisse de yabancı henüz karamsar ve phillip capital in bu düşüşü fırsat olarak gördüğünü fark ettik. Ben sizler yerine takip de olacağım.. Umarım tekrar görüşürüz. Abone olmayı ve bildirimlerinizi açmayı unutmayınız..
BIST:OYAKC
ahmetguventp tarafından
2