Temel Analiz : Pandemi döneminde basılan paralar yüzünden oluşan enflasyonu düşürmek için FED baskısı riskli varlıkların başında gelen BTC'yi en tepeden %80'e yakın düzeltme yaptırdı. Gayet normal olarak insanlar paralarını riskli varlıklardan(hisse senetleri ve kriptolar) kaçırdı ve faize koydu. ABD enflasyonu bu ay beklenenin altında gelerek artık faiz artışlarının hızını kesmeyi planlamaya başlayacaklardır. Fakat bu ortamı yakaladıktan sonra hemen bırakacaklarını sanmam. Bu durumda piyasalarda kışa kadar(aralık-şubat) bir yataylık gerçekleşebilir. Yataylık kastım fiyat olduğu yerde değil özellikle BTC'de tekrardan 28.000$ seviyelerini test edip tekrar düzeltme yapabilir.
Teknik Analiz : Grafiğimize aylık olarak baktığımızda en çok kullandığım fakat uzun vadede güzel sonuçlar veren RSİ indikatörünün :
2013'ün kasımında 96'lı seviyelerden ayı piyasasına girip 14 ay sonra 2015'in ocağında 44.50 'lu seviyelerden döndüğünü ve fiyatında 8 aylık bir yataylıkta aylık kapanış olarak en dipten %45 gibi artış yapıp tekrar en dip aylık kapanışa düzeltme yapıp rallisini başlatmıştır.
2017'nin aralığında 96'lı seviyelerden ayı piyasasına girip 13 ay sonra 43.88'li seviyelerden döndüğünü ve fiyatında hiç düzetlme yapmadan ATH seviyesine yakın bir bölgeye gittiğini ve ordan bir düzeltme yapıp rallisini başlatmıştır.(Pandemi düşüşünde aylık mum sadece iğne kalmış RSİ dip yapmamıştır.)
2021'nin martında 91'li seviyelerden ayı piyasasına girip bu süreçte 15 ay sonra tarihi dip denecek 41.61 seviyelerinden döndüğü ve fiyatında pandemiden kaynaklı basılan para bolluğunda 2.ATH yapıp fakat bu ATH'de RSİ'nin sadece 71 seviyelerine çıktığını gördük.
Vadeli Piyasa Analiz : İnsanlar düşerken long çıkarken short açarlar sebebi psikolojidir. Yükseliş psikolojisini insanlara yerleştirmek için boğa yaparlar ve hiç düşmeyecek gibi aylarca yükseliriz tabi bu sırada insanlar aylarca süren ayıdan çıktığı için sürekli shortta kaybederler ve en son öyle bir artış gelirki insanlar kaçırma korkusuyla tepede yükselişe inanır. Sonra düşüş gelir ve insanlar shortta kaybettiği için sürekli long işlem açarak tekrar kaybederler. Şuan piyasa düşüse inanmış olması toplamda milyarlarca dolar shortun birikmesine sebep verdi. Buralarda shorttan kaybedeceğime longtan kaybetmeyi tercih ederim çünkü geri dönüşü olmayan bir ralliye denk gelirseniz ha düşecek beklentisyle boğayı kaçırır ve elinizdeki paradanda olursunuz....
Kısaca şuan ki temel analiz verileriyle teknik analiz verilerini karıştırarak bakarsak fiyat hareketinin 2017'dekinin aksine 2013'deki gibi bir aylık dip kapanışından %45 yükseliş yaparsak 28.000 dolar seviyelerini test etmemiz daha muhtemel gözüküyor. Bu ihtimali destekleyecek şeylerde o bölgede çok içerde kalan olduğu için aynı şekilde tekrardan 19.900 dolar seviyelerini görebiliriz. Bu sürece göre 2022 haziran ayında dip gördüysek 6 aylık bir yataylıktan sonra 2023 mart gibi muhtemel bir ralli yapma ihtimalimiz gözüküyor. Temel analiz içinde FED'inde 2023'ün başlarında faiz artırımını durdurmasıyla veya yavaşlatmasıyla şuan içerde bekleyen milyonlarca kişinin milyar dolar keş paralarını işleten borsaların normal banka faizlerini bozarak piyasaya ralli başlatma ihtimalleri yüksektir. Borsalar nasıl işletiyor derseniz kısaca bu piyasa 3 trilyon doları görmüş ve şuan 1 trilyon dolara düşmüştür değeri. Fakat bu para BTC'nin ve diğer koinlerin değer kaybetmesiyle olmuştur. Yani kullanıcıların yatırdığı para halen 3 trilyon dolardır.(kabaca bir hesap yapılmıştır) Ayrıca piyasada nerdeyse stabil koin olarak 300milyar dolar var olup, diğer usd,try,euro gibi itibari para oalrak bekletenler hariç. Bu para bir anda BTC'ye girerse inanılmaz bir artış gelecektir. Fiyatında bu denli çok düşmeside Vadeli piyasasıdır. Elinde olmayan BTC'yi short açarak birden fazla satış yaparsan bu hale gelir. Bu büyük shortlarında kapanması ani artışlara sebep verecektir. Ralliyi destekleyecek diğer bir unsurda akıllı para sahipleridir yani kurumsal yatırımcılardır. Bu ortamda onlarda paralarını faizde işletmekte olup, faiz gelirlerinin yani faizin düşmeye yakın zamanında riskli varlıklara geçeceğini tahmin etmekteyim.
Yatırım tavsiyesi değildir.
Teknik Analiz : Grafiğimize aylık olarak baktığımızda en çok kullandığım fakat uzun vadede güzel sonuçlar veren RSİ indikatörünün :
2013'ün kasımında 96'lı seviyelerden ayı piyasasına girip 14 ay sonra 2015'in ocağında 44.50 'lu seviyelerden döndüğünü ve fiyatında 8 aylık bir yataylıkta aylık kapanış olarak en dipten %45 gibi artış yapıp tekrar en dip aylık kapanışa düzeltme yapıp rallisini başlatmıştır.
2017'nin aralığında 96'lı seviyelerden ayı piyasasına girip 13 ay sonra 43.88'li seviyelerden döndüğünü ve fiyatında hiç düzetlme yapmadan ATH seviyesine yakın bir bölgeye gittiğini ve ordan bir düzeltme yapıp rallisini başlatmıştır.(Pandemi düşüşünde aylık mum sadece iğne kalmış RSİ dip yapmamıştır.)
2021'nin martında 91'li seviyelerden ayı piyasasına girip bu süreçte 15 ay sonra tarihi dip denecek 41.61 seviyelerinden döndüğü ve fiyatında pandemiden kaynaklı basılan para bolluğunda 2.ATH yapıp fakat bu ATH'de RSİ'nin sadece 71 seviyelerine çıktığını gördük.
Vadeli Piyasa Analiz : İnsanlar düşerken long çıkarken short açarlar sebebi psikolojidir. Yükseliş psikolojisini insanlara yerleştirmek için boğa yaparlar ve hiç düşmeyecek gibi aylarca yükseliriz tabi bu sırada insanlar aylarca süren ayıdan çıktığı için sürekli shortta kaybederler ve en son öyle bir artış gelirki insanlar kaçırma korkusuyla tepede yükselişe inanır. Sonra düşüş gelir ve insanlar shortta kaybettiği için sürekli long işlem açarak tekrar kaybederler. Şuan piyasa düşüse inanmış olması toplamda milyarlarca dolar shortun birikmesine sebep verdi. Buralarda shorttan kaybedeceğime longtan kaybetmeyi tercih ederim çünkü geri dönüşü olmayan bir ralliye denk gelirseniz ha düşecek beklentisyle boğayı kaçırır ve elinizdeki paradanda olursunuz....
Kısaca şuan ki temel analiz verileriyle teknik analiz verilerini karıştırarak bakarsak fiyat hareketinin 2017'dekinin aksine 2013'deki gibi bir aylık dip kapanışından %45 yükseliş yaparsak 28.000 dolar seviyelerini test etmemiz daha muhtemel gözüküyor. Bu ihtimali destekleyecek şeylerde o bölgede çok içerde kalan olduğu için aynı şekilde tekrardan 19.900 dolar seviyelerini görebiliriz. Bu sürece göre 2022 haziran ayında dip gördüysek 6 aylık bir yataylıktan sonra 2023 mart gibi muhtemel bir ralli yapma ihtimalimiz gözüküyor. Temel analiz içinde FED'inde 2023'ün başlarında faiz artırımını durdurmasıyla veya yavaşlatmasıyla şuan içerde bekleyen milyonlarca kişinin milyar dolar keş paralarını işleten borsaların normal banka faizlerini bozarak piyasaya ralli başlatma ihtimalleri yüksektir. Borsalar nasıl işletiyor derseniz kısaca bu piyasa 3 trilyon doları görmüş ve şuan 1 trilyon dolara düşmüştür değeri. Fakat bu para BTC'nin ve diğer koinlerin değer kaybetmesiyle olmuştur. Yani kullanıcıların yatırdığı para halen 3 trilyon dolardır.(kabaca bir hesap yapılmıştır) Ayrıca piyasada nerdeyse stabil koin olarak 300milyar dolar var olup, diğer usd,try,euro gibi itibari para oalrak bekletenler hariç. Bu para bir anda BTC'ye girerse inanılmaz bir artış gelecektir. Fiyatında bu denli çok düşmeside Vadeli piyasasıdır. Elinde olmayan BTC'yi short açarak birden fazla satış yaparsan bu hale gelir. Bu büyük shortlarında kapanması ani artışlara sebep verecektir. Ralliyi destekleyecek diğer bir unsurda akıllı para sahipleridir yani kurumsal yatırımcılardır. Bu ortamda onlarda paralarını faizde işletmekte olup, faiz gelirlerinin yani faizin düşmeye yakın zamanında riskli varlıklara geçeceğini tahmin etmekteyim.
Yatırım tavsiyesi değildir.
Yorum:
Her yerde eski zaman dilimi grafikler ile BTC için kapitülasyon mumu yani %20 %30 arasında bir iniş bekliyorlar. Bu arkadaşlar düştü biz bildik diyeceklerden başka kimseler değil. Fakat yukardaki grafikte BTC 2015 ocak aylık mumu %32 değer kaybı, 2018 kasım aylık mumu %37 ve 2022 haziran aylık mumu %37 değer kaybı. Sizce kapitülasyon gerçekleşmiş mi gerçekleşmemiş mi ?