Ofsym Hem Teknik Hem Temel Analiz İnceleme!#ofsym ilk olarak incelediğimizde 40 liralarda epeyce mal toplanmaya çalışılmış. görüntü olarak çanak çizmeye çalışıyor. tabiki 40 liralardan 50 liraya gelmişliğin bir yorgunluğu var ufak tefek düzeltmeler muhakkakı olacaktır.
#OFSYM teknik olarak 41,54 dip olarak varsayarsak 47,06 stop loss lu 51,50 üstü kapanışlarda 55,95// 62,30// 70,40//93,75 //131,5 //169,3 hedefleri mevcuttur. ytd.
Temel Analiz olarak;
OFİSYM, gıda/yem sektöründe güçlü operasyonel performans, yüksek kârlılık ve dengeli bilanço ile dikkat çekiyor. Değerleme oranları nispeten makul düzeyde. Enerji yatırımları sürdürülebilirlik açısından artı; ihracat hamleleri büyüme potansiyeline işaret ediyor.
Potansiyel gelişmeler:
Hammadde fiyatlarında düşüş veya enerji maliyetlerindeki indirimin net kâr ve FAVÖK’ü daha da yükseltmesi mümkün.
Öte yandan, maliyet enflasyonunda sert artışlar veya kur şokları marjları olumsuz etkileyebilir.
Yatırımcı olarak;
Orta-uzun vadede: Sağlam temeller ve makul çarpanlar ile “orta-düşük riskli” olarak değerlendirilebilir.
Kısa vadede: Faaliyet yatırımlarından kaynaklı dalgalanma riski ve döviz/sürdürülebilir büyüme konularında volatilite görülebilir.
Güçlü Yanlar:
Yüksek ve istikrarlı marjlar (brüt ~%13, faaliyet ~%11).
Sağlam bilanço; net borç düşük ve artış stabil.
Defter değeri ve F/K oranı ile makul değerleme.
Yenilenebilir enerji yatırımları ile maliyet optimizasyonu ve ESG iyileştirmesi.
Riskler:
Dövizle hammadde kullanımında jeopolitik dalgalanmalar marjlara baskı oluşturabilir.
Finansal borç artışı dikkatle izlenmeli; yatırım harcamaları borcu artırabilir.
Şirketin;
Şirketin üç fabrikası (Ankara, Manisa, Adana planlanan) ile üretim kapasitesi saatte 170 ton (Ankara, Kars, Manisa)
2022-23 döneminde Adana'da premiks/konsantre üretim tesisi yatırımı; ayrıca planda güneş enerjisi santralleriyle enerji maliyetlerini düşürme projeleri söz konusu, Kars ve Bala lokasyonlarında GES kurulumu üzerinde çalışılıyor
İhracata yönelik Orta Doğu & Afrika pazarları genişletilmekte
YTD
