EW

Основной бизнес: Ведущий производитель клапанов для малоинвазивного лечения пороков сердца (TAVR, TMTT).

Ускорение роста: Рост ускорился с ~7% в начале 2025 года до 11% к 3 кварталу 2025 года.

Сегмент с высоким темпом роста: Терапия митрального и трикуспидального клапанов (TMTT) растет на 50-60% в год. Может удвоить свою долю выручки до 20%+ к 2030 году (с 9%).

Прогноз на 2026 год: Руководство ожидает роста выручки примерно на 10%.

Последние события и обновления

Сделка по JenaValve завершена (с некоторыми изменениями): 9 января 2026 года суд заблокировал приобретение за 945 млн долларов из-за опасений по поводу монополии в лечении аортальной регургитации (АР). Несмотря на это, компания повысила свой прогноз по скорректированной прибыли на акцию на 2026 год до 2,90–3,05 долларов.

Одобрение нового клапана: В декабре 2025 года FDA одобрило SAPIEN M3 — первую в мире систему транскатетерной замены митрального клапана. Запуск запланирован на начало 2026 года.

План роста до 2030 года: Стратегия, представленная в декабре, нацелена на выручку в размере 2 млрд долларов США в сегменте TMTT к 2030 году.

Конкретные показатели на 2026 год: рост выручки на 8-10%, прибыль на акцию 2,80-2,95 долларов США.

Ключевые факторы роста

🔎