theDRS

BTC : 4 - Ezberciler : 0 , Şartlanma sorunları

Alış
theDRS Güncellendi   
BINANCEUS:BTCUSDT   Bitcoin / TetherUS
Btc de herhangi bir düşüş gerçekleştirdiğinde anında felaket senaryoları gündeme bomba gibi düşüyor. Gündeme bomba gibi düşürenlerin hemen hemen hepsi EZBERCİ ! Teknik analisti %100 referans aldıkları için boğada her zaman yanılanlar arasında olanlardır.

Sonuç : Btc : 4 - Ezberciler : 0, Son ezbercilik harikası 52K seviyesi gelmez ise 5:0 ! Elbet bir yerde tahminleri tutacaktır. Belki 52K, belki ilerleyen seviyelerde. Bu arada ezbercilerin uyguladıkları tahminlerde zor bir tahmin değil. 1 haftalık price action , fib. uzantıları ve bazı indikatör eğitimi alırsanız youtube üzerinden sizlerde tahmin etmekte zorlanmazsınız.

Peki neden yanıldılar ? Zararları ne oldu ?

Neden yanıldılar çünkü : Temel analist en büyük referanstır. %80 Temel , %20 Teknik analisttir.
Temelde neler oldu ? Enflasyon detaylarında bazı kalemler hariç enflasyon düşüyor, ETF onaylanma ihtimali ve onaylandı. Faiz indirimi, seçimler, parasal genişleme. Özellikle 3-4 ay önceki parasal sıkılaştırmada zirvedeyiz sözü en güzel kelimeydi. Piyasaların çaktırmadan Trump'ı fiyatlaması ise ekstra double shot Espresso.

Zararları ne oldu ? Tahminlerinin tutmasına %5-%10 seviyesinde iken halen beklediler . Şartlandılar. Bu seviyeye düşecek dediler ve hiç bir şey alamadılar. Düşecek diye diye ATH yaptırdılar :) Borsa ve türevlerinde %5-10 kaybı göze alamıyorsak ne işimiz var buralarda ?

Halen boğayı kabul etmeyenler var. Nasdaq - BTC Ath yenilemesine rağmen bazı ezberciler boğada olduklarına inanmıyorlar. Kriptoda ve Nasdaq 'ta 5-10 hisse veya coin hariç diğerlerinin hepsinin ayı görünümlü olduğundan dolayı. Bunun sebebi basit. Ucuz para yok ! ama olacak :) olduğu zaman ise her şey çok pahalı olacaktır.
Yorum:
Boğadan bir gol daha . BTC : 5 - 0 ... Daha önce ki paylaşımlarımı okursanız daha net bilgiler mevcut. Burada yeni olduğum için çalışmalarım dağınık oldu. Bu yorumum dağınıklığı birazcık toplayacaktır.

Yumuşak iniş ! %2 enflasyon hedefini bekleyenler RALLY izlemek ile kalır veya çok pahalıya ürün satın alırlar.

1. Enflasyon verisinden ziyade gelen enflasyon verilerin detaylarına bakmak lazım ! Tarihin en yüksek enflasyonlardan birini yaşadı ABD. Bu enflasyon tek bir çizgi ile inecek değildi. Önemli olan trendi yakalaması .

2. Mayıs ayında gelen Nisan ayı tüfe verisinden önceki son verilerde manşet enflasyonda yükseliş rakamı mevcuttu. Fakat detaylarda öyle değildi. Detaylarda hizmetler kısmında ve özellikle sağlık ve sigortalarda şişme vardı. Sağlık sektörü ve sigorta kısmı abd'nin farklı problemleri. Enerji kısmı ise zaman zaman yükselen ve geri aşağıya inen bir sektör ve bunu etkileyecek bir çok nedenler var. Barınak problemini powell defalarca dile getirdi. Geç gerçekleşen bir veri. Faizin % 5.5 ve Mortgage kredi faizlerin %7.2 olduğu bir zamanda konut kiralarında hızlı düşüş beklenemez.

2.1 : Enerji ve gıda hariç hizmetler ile ilgili tarih boyunca olan veri paylaşmıştım. Bu dataya baktığınız da hizmetler kısmında yüksek düşüş beklemek hata. Bu enerji ve gıda hariç hizmetler kısmı her daim pahalılaşıyor anlamına geliyor. Powell' ın müdahale edebileceği bir alan değil.

2.2.1 : Enerji ve gıda hariç kalemde deflasyonist yapı mevcut. Son gelen 3 aylık verilerin ortalamasını aldığımız da -0,07.

3 Aylık ortalamalarda artışlar

Giyim, 3 aylık ortalama : 0,83 . Son 3 aydır artışta.
Yeni araçlar, -0,23
İkinci el oto ve kamyon, -0i67
Tıbbi ürünler, 0,23

yiyecek : 0,03
Evde yemek : 0,07
Evdeki diğer yiyecekler: -0,13
Dışarıda yemek yemek : 0,23

Ek olarak , son 3 aydır düşen tüketici güven endeksi şunu demek ister : insanlar enflasyondan korkuyor. Bundan dolayı harcamalar kısmı defansif olur. Bunu ile birlikte düşen emita fiyatları mevcut.

Kısacası tüfe de herhangi bir sorun yok. Manşet olarak 3 aylık bir yükseliş gelince sosyal medya da felaket senaryoları havada uçtu.

Powell'ın neden piyasalara erken müdahale etmek zorunda ?

Çünkü : Küçük işletmelerin kira ödemede geciktirme sorunları başladı. Küçük işletmeler gsyh %40-45'ini oluşturuyor. Yorum kısmında resim paylaşamadığım için tablo ile gösteremiyorum. Buna ek işsizlik rakamları

Enflasyonu düşen bir ortam karışığında uzun bir süredir devam eden %5.5 faiz oranları var.

Kısacası Powell, beklenenden erken müdahale edecek. Yoksa daha farklı sorunlar oluşur.
Powell her daim yumuşak inişten bahsetmişti. Müdahale eder ise yumuşak iniş olmuş olur.

Faizlerin %2 seviyesine bekleyenlere resmi cevap :

ABD Fed üyesi Williams :
Politikayı gevşetmek için enflasyonun tam olarak %2 olmasını beklememize gerek yok.
•Şu anda faiz oranlarını artırmaya gerek görmüyorum.
•Enflasyonun yıl sonunda %2'lik düşük bir aralıkta, gelecek yıl ise %2 civarında olacağını öngörüyorum.
•İşsizliğin bu yıl %4'e çıkmasını bekliyorum.

Haziran ayı euro bölgesi faiz indirimine girecek. Bu global M2 'ye göz kırma.
Seçimler yaklaşıyor. Piyasalara azda olsa giren likidite.

Yakın tarihte paylaşacağım çalışmalar :

1-Yakın tarihte başka yerde paylaştığım grafik var. Onu yakın zamanda buraya paylaşacağım. Orada her şeyi net görmüş olacaksınız. Piyasalar , tüfe ve fazlası

2- Likidite ! Ters köşe golü !
Yorum:
Şimdi gelelim nasıl gol yediler :

Finansal ürünlerde %100 en iyi pozisyon yakalamaya çalışmak hatadır. Böyle bir yetenek sahibi olan var ise JP Morgan'a başvuru yapsın. Aslında yapmasına gerek yok, kendisi dünyanın en zengini olabilir.

Temel Analist bizlere geleceğin oluşumunu gösterir ! Bu olmazsa olmazdır. Teknik analist ise bize bu oluşumlarda pozisyon yerlerimizi gösterir . Burada önemli olan ortalamadır. Çünkü finansal dünyayı etkileyen bir çok nedenler var. En büyük örnek yakın zamanda gerçekleşen iran-israil gerginliği.

Teknik analisti doğru kullanmak gerçek anlamda çok etkili bir pusuladır. Şartlanmak ve kesinlik algısı ile kullanmak iste en büyük hatadır.

%100 'e değil ! ortalamaya oynamak en iyi istikrarlı kazançtır. Hatalar mı her zaman olacaktır ! bu hataları minimize edecek olanda yine ortalamaya oynamaktır.
Yorum:
Yorum:
En korkulu günlerde başka bir paylaşımım

Yorum:
18 mayıs tarihinde yaptığım güncellemede ki küçük işletmelerin kira ödeme sorunlardan bahsetmiştim. Bunun için tablo aşağıda

Yorum:
Gündem:

1-FOMC tutanakları yayınlanacak. 21:00
2-Nvidia kazanç raporlarını açıklayacak. 23:00 Piyasa kapanışında

1- FOMC

1.1 Fomc' dan olumsuz bir tablo ortaya çıkması dahilinde piyasalar A ve B noktasına geri çekilebilir.
1.2 Bu piyasaların yönünü etkileyemeyecektir diye düşünüyorum. Sadece Enflasyon rakamlarına kadar hızını azaltır.
1.3 Olumlu geçmesi ani sert yükselişler getirir.

2. Nvidia :

2.1 Olumlu geçmesi btc'yi Ath direncine zorlayacaktır.
2.2 Kuvvetli olumlu geçmesi Ath'yı direk kırar.
2.3 Olumsuz geçmesi B noktasına sevk edebilir.

Genel özet olarak : Piyasalara aşağı yönlü dalgalansa dahil ! Btc'nin orta - uzun vadeli yukarı yönünü değiştirmeyecektir !

Kısa vadeli dalgalanmayı kafaya takanlar, ansızın bir bakmışsın piyasalar uçmuş gitmiş. Giriş yeri aramaya çalışırsın bu seferde korku hakim olur ve o korku sana bir şey aldırmaz. Hiç beklemediğin zamanda ise tekrardan piyasalar AYA çıkmış !


Yorum:
Beyaz Saray FIT21 Krı̇pto Yasa Tasarısına Karşı Veto Tehdı̇dı̇nde Bulunmayacak.
Yorum:
Powell’ın son konuşması ile yakından uzaktan alakası yok. Tamamen manipülasyon.

Bunlara bakarsanız enflasyon 9.5

Fed #FOMC Tutanakları Yayınlandı:

•Fed Yetkilileri İlk Çeyrekte 'Hayal Kırıklığı Yaratan' Enflasyon Okumalarına Dikkat Çekti.
•Yetkililer, Enflasyonun Düşmemesi Halinde Faizlerin Daha Uzun Süre Sabit Tutulmasını Tartışıyor.
•Yetkililer Para Politikasının Hala Kısıtlayıcı Olduğunu Düşünüyor, Ancak Derece Konusunda Belirsiz.
•Bazı Yetkililer Yüksek Faiz Oranlarının Etkisinin Öncekine Göre Daha Küçük Olduğunu Düşünüyor.
•Bazı Yetkililer Uzun Vadeli Faizlerin Daha Önce Düşünüldüğünden Daha Yüksek Olabileceğini Düşünüyor.
•Bazı Yetkililer Mali Koşulların Yeterince Kısıtlayıcı Olmamasından Endişe Ediyor.
Yorum:
Fomc raporları : Aşırı Şahin
Nvidia Raporları : Pozitif + Hisseler 10'a bölünüyor. Piyasa için olumlu ve hisse piyasalar işin kolay erişebilir hale gelecek. 1000 dolar fiyatı biraz psikolojik olarak engelleyici bir rakam. 100 usd olması ise daha verimli sonuçlar yansıtır. Piyasa değeri aynı kalır ! Temel açıdan olumsuz olmaz.

Yorum:
22 Mayıs tarihinde yaptığım güncelleme içerinde ki tablodayız.
23 Mayıs sabahı yaptığım tablo olan son tablo gerçekleşmedi çünkü PMI dan gelen beklenti üstü veri, fomc tutanaklarında ki sözlerin aleyhine oldu.

Aşırı Şahinli FOMC tutanakları okundu. Dün beklenti üstü gelen PMI verilerde bu fomc tutanaklarına güç verdi. Faiz indirim olasılıklarını biraz daha ileri ye tarih attı.

Yüksek gelen PMI verisi değişken yoruma sahiptir. Aşırı Sert FOMC raporlarından dolayı bu veri şimdi onların aleyhine işliyor.
Bu veri bugün olumsuz ise önümüzde ki ay nasıl olumluya döner ?


Bir sonraki Tüfe verisinin olumlu geleceğini düşünüyorum. Neden olumu beklediğim daha önceki güncellemelerde mevcut. Olumlu gelmesi ile birlikte bu yüksek gelen PMI verisi yumuşak inişi destekleyecektir. Enflasyon düşüyor , piyasalar canlı = Yumuşak iniş... Fed'in piyasalara beklenenden daha erken müdahale edecektir düşüncem devam ediyor... Etmez ise farklı sorunlar yaşayabiliriz ... küçük işletmeleri takip edeceğiz.

Görüşüm halen devam ediyor. Bu olaylar sadece hızımızı azaltır. Yukarı yön trendimizi bozmayacaktır. Bir sonraki Tüfe verisine kadar bizi biraz stres altına sokacak.
Yorum:
Daha önce bahsettiğim gibi kripto seçim kampanyasına dönüştü. ETH etf onayladı. Bu seçim kampanyası rüzgarından faydalanmak isteyen şirketler SOL ve AVAX gibi major zincirler üzerinden ETF talebinde bulanabilirler. Hazır kapı açılmışken bu fırsatı değerlendirmek isteyeceklerdir.
Yorum:
Önümüzdeki Hafta: ABD Kişisel Gelir ve Harcama Raporu, Fed'in Faiz İndirimi Bahislerini Değiştirecek


⚠️ ABD Kişisel Gelir ve Gider Raporu, yatırımcıların Fed'in Eylül ayı faiz indirimine ilişkin bahislerini test edecek

⚠️ Avro Bölgesi ve Japonya'dan gelen enflasyon rakamları ECB ve BoJ faiz oranlarının gidişatını etkileyebilir

⚠️ Çin'den gelen ekonomik veriler, talep ortamının iyileşeceği umuduyla piyasa riski duyarlılığını etkileyecek

ABD tüketici güveni ve konut fiyatı rakamları 28 Mayıs Salı günü ABD dolarını ön plana çıkaracak. CB Tüketici Güveni rakamlarının ABD dolarını daha fazla etkilemesi muhtemel. Tüketici güven eğilimleri tüketici harcamalarını belirleyebilir ve talebe dayalı enflasyonist baskıları etkileyebilir.

2024 yılının ilk çeyreğine ait GSYH ve işsizlik başvuruları verileri 30 Mayıs Perşembe günü yatırımcıların dikkatini çekecek. GSYİH rakamında aşağı yönlü bir revizyon olmadığı sürece işsizlik başvuruları Fed'in faiz patikası üzerinde daha fazla etkili olabilir.

31 Mayıs Cuma günü çok önemli olan Kişisel Gelir ve Harcamalar Raporu yatırımcıların dikkatini çekecek. Sabit Çekirdek PCE Fiyat Endeksi rakamları ve yüksek kişisel gelir/harcama.

Yatırımcıların Fed'in Eylül ayında faiz indirimine ilişkin beklentileri düşerken, yatırımcılar FOMC üyelerinin konuşmalarını izlemeli. FOMC üyeleri Loretta Mester (Salı), Neel Kashkari (Salı), John Williams (Çarşamba/Perşembe) ve Raphael Bostic (Cum) konuşma yapmak üzere takvimde yer alıyor.
İşlem aktif:
Mt. Gox, 5 yıl aranın ardından ilk kez 2.9 milyar değerinde Bitcoin’i hareket ettirdi.

Bela sonunda ayaklarımızın altında dolanmaya başladı...
İşlem aktif:
Mt. Gox'un Eski Ceo'su Mark Karpeles: Mt Gox Trustee, Bu Yıl İçı̇n Beklenen Dağıtıma Hazırlanmak İçı̇n Bı̇tcoı̇n'ı̇ Farklı Cüzdanlara Taşıyor.
İşlem aktif:
Detaylar için yukarıda ki yazılara bakabilirsiniz.

Pce Pozitif gelmesi : kısa süreli ath seviyelerine ataklar yapacaktır. Kısa zaman aralığında kıracağını düşünüyorum. Tüfe verilerine kadar 84K atakları olabilir. Olumlu tüfe verisinden sonra daha agrerif ataklar göreceğiz. 20 Mayıs yorumumda ki grafiğe bakabilirsini.

Pce negatif : Tüfe verilerine kadar 62.500 - 64.300 aralıklarına çekebilir.
İşlem aktif:
Çekirdek PCE fiyat endeksi Nisan ayında %0,25 arttı (0,249 %) olduğundan %0,2'ye yuvarlandı)

Ocak-Mart rakamları çok az da olsa aşağı yönlü revize edildi.

12 aylık değişim %2,75 ile üç yılın en düşük seviyesinde gerçekleşti

6 aylık yıllık faiz oranı %3,18 ile Temmuz ayından bu yana en yüksek seviyesinde gerçekleşti

İşlem aktif:
Geçen hafta açıklanan veriler :

Sıralama : Olay , gerçekleşen, beklenti, öncesi.

Üretim Satın Alma Müdürleri Endeksi (PMI) (May) : > >> 51,3 > >> 50,9 > >> 50

İnşaat Harcamaları (Aylık) (Nis) : > >> -0,1 > >> 0,2 > >> -0,2

Tedarik Yönetim Enstitüsü (ISM) İmalat İstihdamı (May) : > >> 51,1 > >> 48,5 > >> 48,6

ISM İmalat Satın Alma Müdürleri Endeksi (PMI) (May) : > >> 48,7 > >> 49,8 > >> 49,2

ISM İmalat Fiyatları (May) : > >> 57 > >> 60 > >> 60,9

Fabrika Siparişleri (Aylık) (Nis) : > >> 0,7 > >> 0,7 > >> 0,7

İş İmkanları ve Personel Değişim Oranı (JOLTS) (Nis) : > >> 8,059M > >> 8,370M > >> 8,355M

Amerikan Petrol Enstitüsü Haftalık Ham Petrol Stokları : > >> 4,052M > >> -1,900M > >> -6,490M

ADP Tarım Dışı İstihdam Değişikliği (May) : > >> 152K > >> 173K > >> 188K

S&P Global Bileşik Satın Alma Müdürleri Endeksi (May) : > >> 54,5 > >> 54,4 > >> 51,3

Hizmet Satın Alma Müdürleri Endeksi (PMI) (May) : > >> 54,8 > >> 54,8 > >> 51,3

Tedarik Yönetim Enstitüsü (ISM) İmalat Dışı İstihdam (May) : > >> 47,1 > >> 47,2 > >> 45,9

ISM İmalat Dışı Satın Alma Müdürleri Endeksi (PMI) (May) : > >> 53,8 > >> 51 > >> 49,4

Tedarik Yönetim Enstitüsü (ISM) İmalat Dışı Fiyatlar (May) : > >> 58,1 > >> 59 > >> 59,2

İhracatlar (Nis) : > >> 263,70B > >> > >> 257,60B

İthalatlar (Nis) : > >> 338,20B > >> > >> 327,00B

İşsizlik Haklarından Yararlanma Başvuruları : > >> 229K > >> 220K > >> 221K

Tarım Dışı Üretkenlik (çeyreklik) (1. Çeyrek) : > >> 0,2 > >> 0,3 > >> 0,32

Ortalama Saatlik Gelirler (Önceki Yıla Göre) (Yıllık) (May) : > >> 4,1 > >> 3,9 > >> 4

Ortalama Saatlik Kazançlar (Aylık) (May) : > >> 0,4 > >> 0,3 > >> 0,2

Tarım Dışı İstihdam (May) : > >> 272K > >> 182K > >> 165K

Katılım Oranı (May) : > >> 62,5 > >> > >> 62,7

Özel Tarım Dışı Bordrolar (May) : > >> 229K > >> 170K > >> 158K

U6 İşsizlik Oranı (May) : > >> 7,4 > >> > >> 7,4

İşsizlik Oranı (May) : > >> 4 > >> 3,9 > >> 3,9
Yorum:
Gelen verilerde biraz karmaşık bir yapı oluştu. Aslında veriler harika. Ayarlamak isteseler anca bu şekil olurdu.
Verilerin en büyük pozitif etken yapacak olay ise haftaya gelecek TÜFE rakamlarıdır. Tüfe olumlu gelirse bu veriler ile piyasalar uçacaktır.

Peki Negatif kısmı : Piyasaların korktuğu kısım, Powell geç müdahale ederse ! Geç müdahalenin sonucu resesyon.

--------

30 Mayıs ve 7 Haziran ayına kadar gelen veriler hakkında genel özet :

PMI, ISM İstihdamı, S&P Global Endeksi gibi göstergeler ekonomik genişleme ve toparlanma sinyalleri veriyor. İmalat fiyatlarında ki düşüş, gelecekte ki enflasyon rakamları için olumludur.

iş gücü piyasasında genel bir iyileşme eğilimi gözlenmiyor. İmalat sektöründe istihdam artışı pozitif bir sinyal olsa da, işsizlik başvurularındaki artış ve JOLTS verilerindeki düşüş iş gücü piyasasında zorlukların sürdüğüne işaret ediyor. ADP tarım dışı istihdam değişikliği verisi de beklentiyi karşılamadı ve önceki döneme göre azaldı. Bu durum, iş gücü piyasasında zayıflık ve belirsizlik olduğunu gösteriyor.

Özellikle Tarım Dışı Üretkenlik verisi, beklentilerin çok altında gerçekleşti. Bu veri Powell'ın bir an önce piyasaları canlandırmaya zorlayacaktır.

--------------

ADP Tarım Dışı İstihdam Değişikliği, 152K ile beklentilerin altında kalsa da, Tarım Dışı İstihdam verisi 272K ile beklentilerin oldukça üzerinde gerçekleşti. Bu, işgücü piyasasında güçlü bir artışa işaret ediyor. Beklentinin çok üstünde gerçekleşen Tarım Dışı İstihdam verisini hatalı varsayım yaparsak, %4 işsizlik oranı ile iş gücü piyasalarında ciddi sorunlar var anlamı çıkıyor.


Ortalama Saatlik Kazançlar, hem yıllık (%4,10) hem de aylık (%0,40) bazda beklentilerin üzerinde artış gösterdi. Bu, çalışanların gelirlerinde önemli bir artış olduğunu ve dolayısıyla tüketici harcamalarının artabileceğini gösteriyor.

İşsizlik Oranı, %4,00 ile beklentilerin üzerinde gerçekleşti. Bu, işgücü piyasasında bazı zayıflıklar olduğunu ve işsizliğin arttığını gösteriyor.


Cuma günü son gelen Tarım dışı istihdam verisi beklentinin çok üstünde geldi. Piyasaların genel görüşü rakamların gerçekçi olmaması. Eğer rakamı gerçekçi saymaz isek gelen bütün veriler güzel. Bu verileri kuvvetli pozitife çevirecek olan TÜFE verisi.

Çarşamba günü açıklanacak Tüfe verilerin olumlu gelmesi ile birlikte Powell'ın piyasalara çok hızlı bir şekilde müdahale etmesi gerektiği anlamı çıkar.

Seçim + Avrupa Merkez Bankası faiz indirdi + enflasyon azalıyor + istihdamda ve iç ekonomide bozulmalar = Faiz indirimi ve Parasal gevşeme

Powell, ekonomiye müdahale etmezse daha farklı sorunlar çıkar.
İşlem aktif:
Son 3-4 haftadır gelen verileri hiçe sayan bir Powell ile karşı karşıya kaldık. Rezalet ötesi bir toplantı geçti. Herkes şaşkınlık içerisinde baka kaldı. Bu verileri isteseler böyle ayarlayamazlardı. Piyasa aşırı güvercin beklerken anlamsız bir şahinleş moduna geçtiler. Konuşmaları bu gelen harika veriler ile alakası yoktu. Sanki enflasyon beklentinin çok üstünde geldi. Sanki Powell'ı yataktan zorla kaldırıp konuşma yaptırmışlar derecesinde alakasız konuşmalar yaptı. Bir tarafta robotik Biden, diğer tarafta verileri okumayan POWELL! Neyse olan oldu . Şimdi bunların sonuçlarına geçelim.

Piyasaların önünde iki seçenek var.

1- Piyasalar, Powell'ın beklenenden daha erken faiz indirimi yapacağını fiyatlayacak.

2- Negatif senaryo kısmı : Powell'ın söylemlerinden yola çıkarlar ise , yüksek faizli bir ortamda düşen enflasyon ( enflasyon sorunu kalmadı ) karşısında istihdamda bozulmalar yaşanırken ve küçük ölçekli işletmelerin %42'si kazançsız bir durumda iken bunun adı RESESYONDUR ! Powell'in geç faiz indirimi yapacağının karşılığı resesyon olacağı için PİYASALAR RESESYON FİYATLAMASI YAPABİLİR.

Malesef durum bu ! Hiç olmayacak bir saçmalıkların içerine dahil edildik !

Size bu yazıdan sona gün içerisinde bir kaç kritik data paylaşacağım. Burada veri paylaşmak biraz sorun. Grafik üzerine resim yapıştırdığım için çözünürlükte düşüyor. Umarım anlaşılır bir şekilde yapabilirim.
İşlem aktif:
Açıklama bağlantının altında.

ABD'deki küçük ölçekli şirketlerin yüzde 42'si kârsız durumda; bu, küçük şirketlerin yüzde 53'ünün para kaybettiği 2020 salgınından bu yana en yüksek rakam.

Aynı zamanda S&P 500 şirketlerinin yalnızca %10'u ve orta ölçekli şirketlerin yalnızca %20'si kâr edebiliyor.

Karşılaştırıldığında, 2008 Mali krizi sırasında küçük ölçekli şirketlerin yüzde 46'sı kârsızken, S&P 500'ün yüzde 29'u kârsızdı.

Bu, Russell 2000 endeksinin neden 647 gün boyunca tüm zamanların en yüksek seviyesine, yani 2011'den bu yana en uzun seriye ulaşmadığını açıklamaya yardımcı oluyor.

Yükselen faiz oranlarının küçük sınırlara ağırlık vermesi nedeniyle endeks şu anda zirve noktasının ~%21 altında işlem görüyor.

Küçük sermayeli şirketler zor durumda.
İşlem aktif:
Enflasyon Detayları : 3 aylık ortalama x 12 şeklinde hesapladım. Fomc tek verilerede değilde bir kaç verilere baktığı için.
Son gelen veri üzerinde: Yiyecekler : 1,20 , Enerji -24, Enerji ve Gıda hariç 2,40, Enerji hariç hizmetler, 2,40

Nereden bakarsanız bakınız enflasyon yok.

Yiyecek : Deflasyon
Enerji : Deflasyon. ( Sepet ağırlığı düşük ve hızlı bir şekilde oynak olan veri )
Enerji ve Gıda hariç kalem : Enflasyon 3,60. Aslında burada deflasyon var. Enerji ve gıda hariç EMITA sepet ağırlığı %23,4, SIFIR enflasyon var. 3 aylık ortalama x 12 ay = -1,20 deflasyon. Dİğer ürünlerin sepet ağırlığı çok düşük %3 , % 2

Enerji hariç hizmetler : Enflasyon 4,40 ( bu alan yüksek faiz ile alakalı ve kendi sistemsel sorunlar ile ilgilidir. )
Burada sepet ağırlığı olan 3 ürün de Barınak. Bu yüksek faiz ile alakalı bir durum. Geç gerçekleşen bir durum.

Ulaşım servisleri, bakım onarım, taşır sigortaları ; Bunların maliyetlerin ortak noktaları aynıdır. Yine yüksek faizden kaynaklı problemler. Sepet Ağırlıkların toplamı %18
Tıbbı bakım hiz, doktor hizmetleri : Burada ki enflasyon hakkında doğru bilgi sahibi değilim. Araçtırmalarıma göre burada ki sorun pandemi döneminden gelmedir.

İşlem aktif:
Anlamsız bir düşüşün içerisinde yüzüyoruz. Özellikle altcoin tarafından gelen saçma satışları izlemek zorunda kalıyoruz. Grafiğinde altına bir fikir güncellemesi daha yapağım bu önemli bir veri.

Bitcoin' in ayıdan çıktığı fiyat hareketliğin düzeltme noktaları 100 günlük hareketli ortalamanın biraz altında gerçekleşmiş. Bu da fib. 0,618 ( 62,245.87 )düzeltme noktasına işaret ediyor. Sanırım bu noktaya düşürmeden çıkartmayacaklar gibi. 67,800 üzerinde kalıcı olmadıkça 62,245 civarlarına satış baskısı oluşacaktır.

Yorum:
1-
Çekirdek Perakende Satışlar (Aylık) (May)<<<<< -0,10% 0,20% -0,10%

Perakende Satışlar (Aylık) (May)<<<<<<<<<< 0,10% 0,30% -0,20%

Beklentinin çok altında gerçekleşen perakende satışlar. Resesyon işaretidir. Son gelen istihdam verilerine göre kazançlarda artışlar vardı. Bu artışların karşılığında harcamalar beklenirken tam tersi tüketici tasarruf politikası içerisinde. Buda şu demek oluyor. Enflasyonda korktukları için harcama yapamıyorlar.

Fed'in hızlı bir şekilde faizleri indirmesi gerek ! Göz göre göre resesyona gidiyor. Resesyona giderse bunun adı sert iniş olur !!! Manipülasyoncu Powell her daim yumuşak iniş dedi ! Erken alınacak faiz indirimi kararının karşılığı YUMUŞAK iniş olur.
-----------

2. Önemli olan bir şey daha :

Nisan ayındaki PCE oranı %2,8 den %2,6 'a revize edildi. Enflasyon beklenenden daha hızlı düşüyor.

-------

3.
Fed Guvernörü Adriana Kugler enflasyon konusunda iyimser olmak için dört neden sunuyor

• Tüketiciler daha seçici hale geldi ve işletmeleri fiyat artışını yavaşlatarak veya fiyatları düşürerek rekabet etmeye zorladı.

• İşgücü piyasası koşulları normale döndükçe ücret baskısının azalması da dahil olmak üzere, işletmelerin maliyetleri daha yavaş artıyor.

• Verimlilik artışının hızla arttığı görülüyor ve bu da muhtemelen daha yüksek iş kurma oranlarından elde edilen kazanımları yansıtıyor.

• Yüksek faiz oranları ekonomik aktiviteyi ve istihdamı yavaşlatıyor
İşlem aktif:
Sıralama : Olay, gerçekleşen,beklenti,öncesi

Üretim Satın Alma Müdürleri Endeksi (PMI) (Haz)   51,7 51 51,3
S&P Global Bileşik Satın Alma Müdürleri Endeksi (Haz)   54,6 54,5
Hizmet Satın Alma Müdürleri Endeksi (PMI) (Haz)   55,1 53,4 54,8
Mevcut Ev Satışları (May) 4,11M 4,08M 4,14M
Mevcut Konut Satışları (Aylık) (May) -0,70% -1,90%
ABD Öncü Endeks (Aylık) (May) -0,50% -0,40% -0,60%


Üretim ve hizmet sektörlerinde güçlü bir büyüme gözlenmektedir. Her iki sektörün PMI endeksleri beklentilerin üzerinde gelmiştir, bu da ekonomik büyümenin sürdüğünü göstermektedir.
Mevcut ev satışları genel olarak güçlü kalmaktadır, ancak bir miktar yavaşlama söz konusudur. Aylık değişim verisi beklenenden daha iyi gelmiştir.
ABD öncü endeksi hafif bir iyileşme göstermektedir, ancak hala negatif bölgede. Bu, gelecekteki ekonomik aktivitenin biraz daha iyileşebileceğine işaret eder.
Genel olarak, ABD ekonomisi şu anda pozitif bir büyüme eğilimindedir, ancak bazı zayıflık belirtileri de mevcuttur. PMI verileri, hizmet ve üretim sektörlerinde güçlü bir performans sergilerken, konut piyasasında hafif bir yavaşlama gözlenmektedir. ABD öncü endeksi ise gelecekteki ekonomik görünümün iyileşebileceğine dair karışık sinyaller vermektedir.


İstihdamda ki düşüşleri hesaba kattığımız zaman zayıflık belirtileri, ABD öncü endeksi verisi ile birlikte Abd ekonomisinin bazı zayıflıklarını kuvvetlendiriyor. Kısacası durgunluk ( Resesyon )

Hep aynı konuda takılı kaldık. Sürekli aynı sözlerden bahsediyorum sonuç şu : Beklenenden erken faiz indirimi yapar ise adı Yumuşak İNİŞ. Manipülasyoncu Powell son söylemleri ile hareket ederse bunun adı RESESYON.

Ben aylardır yumuşak inişi fiyatlıyorum. Beklenenden daha erken faiz indirimi uygulayacağını düşünüyorum.... Bu saatten sonra resesyonu fiyatlamak benim için büyük bir risk.
İşlem aktif:
Sonunda 100 günlük hareketli ortalamanın altına sarktı. Günlük mumu yeşil kapatırsa olumlu şekilde devam edebilir. 62300 Riski halen kapıda...


19 HAZİRAN 2024
İşlem aktif:
Piyasalar globalde ki sorunlar nedenli karışık seyir ediyor. Btc aralıksız %13 değer kaybı yaşattı. Şu an 200g hareketli ortalamadan tepki aldı. İlk etapta 61.720 üzeri durması şart. Daha sonra 65.670 üzerinde kalıcı durması gerek

Bu savaş muhabbetinin seyri nasıl olur veya piyasalarımızı nasıl etkiler net olarak bilemem. Belki düşüşler biraz daha derinleşir. Belki de bu söylemler hava civa çıkar.... Gerilimler ortadan kalktığında çok hızlı bir şekilde piyasaların toparlayacağını söyleyebilirim. Buradan çıkaracağımız en büyük ders : 2025 yılı için temkinli gitmek. Kazançlar sağlandığında Maliyetlerin kesinlikle çekilmesi ve kazanç realize edilmesi en büyük öncelik olacak.

Net diyeceğim bir şey 3. Dünya savaşı diye bir savaş olmayacak... Hiç bir ülke 3. dünya savaşını istemez. Ekonomik boyutu büyük bütün ülkelerde stoklu nükleer savaş füzeleri mevcut. Bu yüzden dolayı 3. Dünya savaşı olmaz ! olduğunda zaten Kıyamet gününden farkı kalmaz ve hiç bir ülkenin kazanamayacağı bir savaş olur.

Canlı ekosistemi ciddi derecede çökmekle kalmaz tamiri yüzyılları bulabilecek genetik hasarlar oluşur. Dünya çok ciddi derecede geriye gider. Nükleer füzeler atmosfere verebileceği zararları bilmiyorum. Ciddi boyutta bir zarara ulaşabilir diye tahmin ediyorum. Ulaştığında ise 6. yok oluş başlar.

İşlem aktif:
Gündem değerlendirmesi ve total veri değerlendirmeleri gerçekleştireceğim. Olası olumlu ve olumsuz senaryolar. Ayrı ayrı işlemler olarak alt alta mümkün olduğunca anlaşılır şekilde aktarmaya çalışacağım
Yorum:
1. Gündem değerlendirmesi bugün ki gelen veriler üzerinden.

Öncelik olarak veriler güzel geldi. Burada asıl sorun karamsar kalan büyük yatırımcılar. Yatırımcıların bir kısmı karamsarlığı fiyatladı. Karamsarlık olan kısım Resesyon mu ( sert iniş ) , yoksa yumuşak iniş ( faiz indirimi mi ? ). + Savaş senaryoları. Dün yine gündeme 3. Dünya savaşını getirdiler saçma komedi :) Savaş çıkar mı bilemem. Bunu bilecek bilgiye ve niteliğe sahip değilim. Ama 3. dünya savaşının çıkma olasılığı %0 derim. Fakat savaş söylemi ister istemez insanları geriyor.

Gelelim verilere:
En önemlisi olan PCE verisi beklentiler ile paralel geldi. Olumludur.
Şimdi ince ayrıntılara...

Kişisel gelirlerde artış var. Bu artış karşısında kişisel giderlerde düşüş var. Hane halkı gelirleri artarken harcamalarını kısıtlıyor. Bunun sebebi yüksek faiz oranlarının karşısında enflasyondan korkuyor.

Sihirli kelime nedir ? Küçük işletmelerde ki sorunlar her ay artışa geçiyor. Enflasyonun düştüğü bir ortamda kalan yüksek faiz oranları küçük işletmeleri zorlarken bunu üzerine defansif tüketimler küçük işletmeler için daha da agresif zorlanamaya işarettir. Kısacası RESESYON için tetikleyici bir güç.

Devamı güncelleme halinde gelecek ...

İşlem aktif:
Şimdi son 2 haftada gelen verileri topladığımız ki çıkan sonuç ( iki haftalık veri bu grafiğin altına güncelleyeceğim ) :

Enflasyon yok ! Ekonominin belli bir bölümü canlı iken, belli bir bölümü ise durgunlukta. İstihdamda bozulmalar var. Resesyon algıdan ziyada netliğe dönüşmüş durumda. Ekonominin belli kısımlarında soğuma varken bazı kısımları çok canlı. eee nasıl canlı kalmasın ? 1. Covid döneminde basılan devasa paralar. 2. En önemlisi şirketler. Özellikle yapay zeka odaklı teknoloji şirketleri kazançlarını katlıyor ( Mag 7 ).

Peki Kripto nereye gidecek ve senaryolara karşı ihtimaller ?

Öncelikle son 1 ayda gelen harika haberlerin hiç bir etkisi olmadı. Bunun sebebi büyük oyuncular herkesten önce bir şeyler biliyor ve piyasaları yukarıya taşımamak için sebepleri var. Buna resesyon fiyatlanması denir. Savaş vs... Eğer savaş muhabbeti ise maalesef henüz fiyatlanmadık. Söylenti ile kalırsa piyasalar hızlı tepki alır. İnsanı karamsar ve ürküten kısım o kadar olumlu habere rağmen kımıldamıyor. Tepki alımları ile kalıyor. Büyük kısmı ise robotik alımlar diye tahmin ediyorum. Örnek : ema 200 tepkisi, rsi, macd vs...

Btc'nin temmuz ayında gelecek haziran ayı tüfe verilerine kadar 57-60K üzerinde kalması bizim için iyi olacaktır. Powell söylemleri burada her zaman ki gibi çok önemli. Halen faiz indirimin ileri tarihe atacak söylemlerde bulunması bizim için negatif bir durum olur. Geride kalan karamsar balinalar bu sefer resesyon zaten net belli der ve fiyatlamaya geçer. Olumlu konuşur ise piyasalar çok hızlı bir şekilde rally'e başlar.

Powell'ın her iki hamlesinin pozitif ve negatif durumlarını detaylandıralım :

1. Powell Eylül ayında faiz indirimi uygular ise Piyasalar satışlı, stressli ve durgun geçer. Bunun olumlu kısmı boğa süresini uzatmış oluruz. 2025 yılı bir derin düzeltme sonrası tekrardan rally kaldığı yerden daha kuvvetli devam eder. Özellikle Trump'ın seçilme olasılığı yüksekken. Daha agresif faiz indirimi ve parasal genişlemeye selam çakarız.

2. Erken faiz indirimi : Rally başlar fakat 2025 yılı dikkatli şekilde gözlemlemek lazım. Bu sıkışmış savaş senaryoları vs...

3. Beklenmedik faiz indirimi : Piyasalar kısa süreli satıcılı geçer 1-2 hafta gibi. Daha sonra kuvvetli alıcı durumuna geçer ve rally başlar.

Bonus : Önümüzde ki boğa yıldızını artık herkes anlamıştır. ONDO Token. Böyle karmaşa dolu bir piyasada kendisine yeni ATH ekleyen nadir projelerden biri. Ondo için her düzeltme alım fırsatıdır. Bunun ile ilgili paylaşımlarım vardır.

Dip not olarak : Benim portföyümün %60 Ondo token' dan oluşmaktadır. Burada duygusallık payı katmıyorum.0,055 ve 0,033 ten maliyetlerim vardır. Powell'ın olumlu konuşacağına sürekli fiyatlamıştım . Powell şahin konuşunca diğer portföyde ki kalemlerde negatif seyir mevcut olduğundan dolayı kazanç realize kısımlarını ONDO token satışları gerçekleştirdim. Gerçekleştirdiğim satışların %3-4 ile çok uzun vadeli düşündüğüm metaverse projesi olan The Sandbox aldım. Burada ki hedefim 1-2 dolar veya Ath seviyesine değil de 2-3 yıl sonra gerçekleşmesini düşündüğüm metaverse teknolojisinin hype'na ve 2030-2035 yılına... Kalan %05-97 kısım ihtiyaç, harcamalar vs.... Çok uzun vadeli baktığım için kararında alımlar yapıyorum. Büyük bütçeler ile alımlar tekonolojinin olgunlaşma seviyesine göre ciddi zararlara uğratabilir. Burada ki mantık geleceği bugün ucuza almak. Bu sebeple gelecekte ki teknolojilere düşük bütçe ve kararında yatırım önemli.

İşlem aktif:
ABD ekonomik takvimin son 2 haftalık verileri.

Düşüşlerde olsa canınızı sıkmayınız. Çok fazla bir zaman kalmadı. Zaman daralıyor. Sadece kararında alımlar yapınız. Aç gözlülük sizleri öyle bir viraja koyar ki panik satışlar gerçekleştirmek veya çok üzücü sağlık problemlerine neden olur. Kripto dünyasında fırsatlar bitmez. Tek yapmanız gereken şey kararında alımlar yapmak ve x2 noktasında maliyet çekmek. Finansal okur yazarlık konusunu genişletmek. Hataları sorgulamak... Fenomenlerden uzak durmak. %99 çöp. %1 temiz düşünceli ve bilgi olanlar var. Onlara saygım sonsuz...
İşlem aktif:
Haftaya pozitif mum ile başladık. Haftalık mum kapanışı önemli.
Haftalık görünümde ki pozitif yapı teknik olarak güzel duruyor.

Günlükte ise 200 ema tepkisinden sonra karamsar geçen haftanın ardından yeni haftaya pozitif başladı. Günlükte negatiflik devam ediyor. Pozitif görünüm için burada ilk etap 64800 kalıcı kalması şart. Yükseliş için 67500 üstünde kalıcı durması ve yeni bir ATH gitmesi gerek. Veya 74K-67.500 bandında oyalanması gerek.

İşlem aktif:
Gelen veriler güzel. Bugün Powell başkanın konuşması var. Söyleyeceği sözler ile bu verilerin ekonomiyi hangi boyutta götürecek onu görmüş olacağız. Powell konuşması , bugün 16:30 da.

Veri analisti :

1- Üretim Satın Alma Müdürleri Endeksi (PMI) (Haz) : Beklenti altı gerçekleşti. 50’nin halen üzerinde durması ile çıkan sonuç : Ekonomide büyüme hızı yavaşlıyor.
2-İnşaat Harcamaları (Aylık) (May) : Beklenti altı geldi. Son aylarda inşaat sektöründe gelen veriler, durgunluk sinyalleri veriyordu. İnşaat sektöründe resesyon yaşıyoruz.
3-(EN ÖNEMLİSİ )Tedarik Yönetim Enstitüsü (ISM) İmalat İstihdamı (Haz) : Beklenti altı gelmek ile birlikte 50’nin altına inmesi, burada ki zayıflık netlik kazandı.
Burada ki veri direk imalat sektöründe ki istihdamı yani iş gücü piyasalarını gösteriyor. Powell iş gücü piyasalarında olumsuzluk görürsek müdahale ederiz demişti.
4-ISM İmalat Satın Alma Müdürleri Endeksi (PMI) (Haz) : Beklenti altı gelmek ile birlikte 50’nın altında kalmaya devam ediyor. İmalat kısmı RESESYONDA !
5-ISM İmalat Fiyatları (Haz) : Beklenti altı geldi. Önceki verilere göre fiyat artış hızlarında yavaşlama mevcut. İleri tarihli enflasyon rakamları için olumludur.

Powell’in aşırı güvercin konuşmasını bekliyorum. Güvercin konuşur ise piyasalar aşırı pozitif görünüme geçer. Piyasalara satış baskısı kalkar ve istikrarlı alıcı konumuna geçer. Abd seçim sonuçları da netleşmiş olduğu varsayım yaparsak, faiz indirimi dostu TRUMP ve resesyon riskinden arınmış piyasalar ile kuvvetli bullish dönemi başlayabilir.

Negatif senaryo : Powell şahin tonuna veya belirsiz konuşmalarını gerçekleştirir ise maalesef piyasalar için kötü olur.
İşlem aktif:
Powell'ın güvercin konuşması olasılığı sonrası fiyat hareketliliği. ( Kısa vadeli )
İşlem aktif:
Powell konuşması ne güvercin ne şahin. Tek olumlu cümlesi : Resesyona girmesini istemiyoruz demesi. Sürekli iş gücü piyasalarından bahsetti. Halen güç olduğunu gördüğünü fakat yavaşlama olduğunu söyledi.

Nötr faiz oranlarına dönüş olamayacak diye bir kural yok dedi. Nötr faizlere dönüş olup olmaması o kadar önemli değil dedi.

Kısacası Net bir şekilde konuşamadı. Sürekli cümleleri farklı yerlere bağladı. Sıkıcı bir şekilde konuşma devam ediyor...

Yarın önemli veriler ile birlikte yarın 21:00 da FOMC tutanakları var. Bakalım nasıl olacak.
İşlem aktif:
Dün gelen veriler hakkında yorumlamam. Verileri, aşağıda grafik içerinde tablo halinde sundum. Veriler güzel ama buna eşlik etmeyen bir kripto dünyası var. Doğum sancısı !

ADP Tarım Dışı İstihdam Değişikliği (Haz) : Beklenti altı. İş gücü piyasalarında zayıflama trendi devam ediyor
Devam Eden işsizlik Sigortası Başvuruları : Beklenti üstü. İşsizlik oranların artabileceği ve iş gücü piyasaların zayıflaması devam edeceği yönde sinyal veriyor.
İşsizlik Haklarından Yararlanma Başvurulan : İşsizlik oranın artabileceği sinyali.
Ticaret Dengesi (May) : Dış ticaret genel dengede gidiyor. Bir önceki veriye göre düşük ilerliyor.
S&P Global Bileşik Satın Alma Müdürleri Endeksi (Haz) : Genel ekonomik aktivite sağlıklı.
Hizmet Satın Alma Müdürleri Endeksi (PMI) (Haz) : Beklenti üstü. Hizmetler sektöründe ki genişleme devam ediyor.
Fabrika Siparişleri (Aylık) (May) : Beklenti altı. İmalat sektörü daralma sinyali artık netlik kazandı.
Tedarik Yönetim enstitüşü (ISM) imalat Dış istihdam (Haz) :Beklenti altı kuvvetli !. Sağlık, eğitim, finans, perekande, ve diğer hizmetler sektörlerinde istihdamın azaldığını gösterir.
ISM imalat Dışı Satın Alma Müdürleri Endeksi (PMI) (Haz) : Hizmet kısmında daralma devam ediyor.
Tedarik Yönetim Enstitüsü (ISM) İmalat Dışı Fiyatlar (Haz) : Hizmet sektöründe fiyat artış hızında yavaşlama var. Bu hizmetler kısmında ki tüfe’ye olumlu etkileyecektir.

-----------------------------------

Kafa karıştırıcı iki tane veri var :

1-S&P Global Bileşik Satın Alma Müdürleri endeksi. Beklenti üstü . Bu veri hem imalat hem de hizmetleri kapsıyor.

2- Hizmet satın alma müdürleri endeksi PMI : Beklenti üstü. Direk hizmetler…

Şimdi imalat sektörü zayıfladığını ve resesyon girdi veya girecek olduğunu biliyoruz artık !
İmalat dışı gelen hizmetler verileri de beklenti altı zayıf geldi.

Bu iki veri bunlara rağmen nasıl canlı geldi 😊
------------------

Veriler baz alarak : Resesyondayız veya resesyona giriyoruz ! FED resesyona sokmak istemiyorsa hızlı bir şekilde müdahale etmesi gerekliliği kesinleşti ve FOMC tutanaklarında buna hazırlık yapıldığını belli ettiler. Genel piyasalar bullish görünümde. BTC kısmında işler maalesef tahmin ettiğimiz gibi gitmiyor. Savaş söylentisi ise Nasdaq neden rekor tazeliyor ? Büyük ihtimal MT. GOX ve Alman Hükümeti btc satışları FUD oluşturuyor. Eğer durum bundan ibaret ise Btc düşse dahil, hızlı bir şekilde toparlanma yaşanacağını anlamış oluyoruz. Kripto için süreç biraz sancılı geçecek fakat bu sancı ayı dönemi gibi uzun olmayacak. Kısa bir doğum sancısı….

Verileri baz aldığımızda, ÖZET TABLO :

İşgücü Piyasası: ADP Tarım Dışı İstihdam Değişikliği ve ISM İmalat Dışı İstihdam verileri, işgücü piyasasında zayıflama belirtileri gösteriyor. İşsizlik başvurularındaki artış da bunu destekliyor.

Hizmet Sektörü: Hizmet PMI genel olarak pozitif bir görünüm sunarken, ISM İmalat Dışı PMI daralma sinyalleri veriyor. Bu, hizmet sektöründe karışık sinyaller olduğunu gösteriyor.

Enflasyon: ISM İmalat Dışı Fiyatlar endeksi, fiyat artışlarının yavaşladığını gösteriyor, bu da enflasyonist baskıların azaldığına işaret edebilir.

Ticaret ve İmalat: Ticaret dengesi nispeten sabitken, fabrika siparişleri imalat sektöründe zayıflık gösteriyor.

İşlem aktif:
Öncelik olarak burada düşüş riskleri bitmiş değil. Bu düşecek anlamı taşımıyor.
Aç gözlü balinalar Mt.Gox ve Alman Fud' unu nereye kadar taşıya bilecek onu bilemiyorum.

En önemli kısım şu : Şu an grafiklere değil, önümüzde ki faiz indirimi, seçim ve parasal genişlemeye oynamak lazım.

Fud' a eşlik edenlerin ve balinaların oynaya bilecekleri çok fazla bir zaman aralığı kalmadı. SATIŞ YAPANLARIN RİSK ORANI ALIŞ YAPANLARIN RİSK ORANINDA daha büyük...

Önümüzde canımızı hafif sıkacak tek şey , ağustos ayı sonlarında fon yöneticilerin izne ayrılması. Ağustos sonları ve eylül aylarının biraz hantal geçirebiliriz.
Yorum:
Kırmızı çizgiler ATH, yuvarlak olanlar ath sonrası düzeltme, Yeşil yazı Eski ath seviyesinden yeni ATH seviyesine olan yükseliş ( Dipten değil Önceki Ath dan bir sonra ki ath'ya ) Kutu içerisinde ki alan.

Haftalık boğa koşulların sadece 1 kez düzeltme yapmıştır 0,382 rakamlarına yakın. Oda %725 yükselişden sonra.

Güncel grafikte sadece %7 yükseldik. Yani potansiyelimizin çok gerisindeyiz. Bu yüzden korkulu günlerde korkmak yerine kararında yatırım ile fomolanmak lazım.

Dip not : Kripto varlıklar diğer türevlerine göre hacimleri çok düşüktür. Hele eski hacimler hiç bir şey ! Bunu da referans almak gerek !
Yorum:
Öncelik ile riskler geçmiş değil. Bu hafta Mt. Gox hareketsizliği ve Almanların borsalara gönderdiği btclerin bir kısmına satış yaptığı kalan kısmını tekrar dan kendi cüzdanlarına göndermesi ile piyasalara olumlu hava getirdi. Almanların elinde 1.5 Milyar dolara yakın btc miktarı kaldı. Mt. GOX 7-8 Milyar dolarlık varlık var. Yarın Tüfe verileri var. Powell'ın dünkü konuşmalarını ve bugün ki konuşmalarını + tüfe verilerini birleştirip Cuma sabahı veya perşembe akşamı güncelleme yaparım. Kısa vade de riskler mevcut olsa dahil orta ve uzun vade için olumlu senaryo devam ediyor.

Dip Not : Resesyon riski mevcuttur ! Fomc ve Powell manipülasyon yapmıyorsa buna karşıda hazırlıklıyız ve resesyona girmesini istemeyiz demişti !

Daha önceden hazırladığım RSI uyumsuzluğu :
İşlem aktif:
Tüfe verileri harika geldi.
İstihdam ile ilgili gelen verilerde beklenti altı geldim. Bu olumsuzdur.
İstihdam ile ilgili karışıklık devam ediyor. Burada ki çıkan sonuç : Bu ay ki gelen veriler ekonomiye dair karışık sinyaller veriyor. Ekonominin belli bir bölümlerinde çatlaklık var ve devam ediyor.

Tüfe verilerin detayları :


Yiyeceklerde hafif bir artış var. Buna rağmen fed'in hedeflerinin ilerisinde. 3 Aylık ortalamada deflasyonist yapı mevcut %1.20.

Enerji kısmı değişkendir.

Yiyecek ve enerji hariç bölümde düşüş trendi devam ediyor. 1,20. Giyim ve Tütünlerde yükseliş var. 2. el araç ve kamyon düşüş trendini sertleştirdi. Kamyonlarda ki enflasyonun düşmesi resesyona işaret eder.

Enerji hariç hizmetler kalemi : Burada fed'in yıl sonu hedefine ilerlemeye devam ediyor. En önemli olan Kiralar ( barınak kısmı ) sert bir şekilde düştü. Doktor hizmetleri hafif artışta ve motorlu taşır sigortaları sert artış gösterdi. Sepet içerisindeki ağırlıklarının toplamı %8

Daha önce bahsettiğim gibi enflasyon yükseliyor dedikleri günlerde, enflasyonun düştüğü ve enflasyon sorunlarından arındığını dile getirmiştim.

2. El araç ve kamyon satışlarında ki düşüşler biraz can sıkıcı. Kamyon satışların düşmesi ve trend halinde devam etmesi resesyon tetikleyici. Umarım erken faiz indirimi yapar....
Yorum:
Powell konuşmalarında çıkan sonuçlar : Tek problemimiz enflasyon değil ! Burada demek istediğini deflasyon ve resesyondan bahsederken, jeopolitik riskleri de içine katıyor.

Faiz indirimine dair artık sinyaller vermeyeceğim dedi. İstihdam da bozulmaları istemeyiz. Burayı takip edeceğiz anlamında cümle kurdu.

Kısacası enflasyon sorunu bitti. Faiz indirimini istiyorsanız istihdam verilerini en büyük sinyaldir diyor :)

İstihdam ile ilgili gelen veriler biraz karmaşık sinyaller veriyor. Bazı kısımlarda olumlu gelirken bazı verilerde olumsuzluklar mevcut. Bakalım artık bu verileri takip edeceğiz... Çok fazla bir zaman kalmadı. Tik tak...
Yorum:
Bugün ABD ÜFE verileri beklenti üstü geldi. Bu veri olumsuz görüntüye sahipken, olumlu görünüme dönebilir.

Fed veya piyasalar şu şekil düşünebilir : Düşen ve kontrol altına alınan enflasyon ortamında uzun zamandır sabit kalan yüksek faiz, maliyet artışları yaşatarak ileri zamanda yeni bir enflasyon yaratabilir... Bu riski göze alacaklar mı ?
Feragatname

Bilgiler ve yayınlar, TradingView tarafından sağlanan veya onaylanan finansal, yatırım, işlem veya diğer türden tavsiye veya tavsiyeler anlamına gelmez ve teşkil etmez. Kullanım Şartları'nda daha fazlasını okuyun.