Opsiyon hacmi: İşlem faaliyetini görselleştirin
Opsiyon hacmi, piyasanın en çok odaklandığı sözleşmeleri hızlıca tespit edebilmeniz için opsiyon alım satım faaliyetlerinin nerede — kullanım fiyatları, vade tarihleri ve opsiyon türleri genelinde — yoğunlaştığını görmenize yardımcı olan bir araçtır.
En yakın vade tarihlerinden önce yatırımcıların Apple'da nasıl pozisyon aldığını anlamak istediğinizi varsayalım. Mevcut fiyatın üzerinde alım (call) opsiyonları mı satın alıyorlar, yoksa altında satım (put) opsiyonları ile korunma mı sağlıyorlar? Hangi kullanım fiyatları en çok ilgiyi çekiyor ve zaman içinde ileriye doğru gidildikçe faaliyet nasıl değişiyor?
Opsiyon hacmi bu soruları tek bir bakışta yanıtlar. İşlem gören sözleşme sayısını bir araya getirir ve bunu üç tamamlayıcı görünümde sunar: Isı haritası, vade tarihine göre kırılım ve kullanım fiyatına göre kırılım.
Opsiyon hacmi görünümü
Hacim sekmesini açtığınızda, varsayılan olarak Isı Haritası görünümü görüntülenir. Bu görünüm, satırların kullanım fiyatları, sütunların vade tarihleri olduğu ve her hücrenin o kullanım fiyatı ve vade tarihine ait alım veya satım opsiyonu hacmini içerdiği bir tablo sunar.
Hücreler yoğunluğa göre renklendirilmiştir: Alım opsiyonu hacmi yeşil, satım opsiyonu hacmi ise kırmızı renkle gölgelendirilir — renk ne kadar koyuysa, diğer hücrelere kıyasla hacim o kadar yüksektir. Bu durum, sıra dışı işlem yoğunlaşmalarının anında fark edilmesini sağlar. Örneğin, mevcut fiyatın üzerindeki bir kullanım fiyatında bulunan koyu yeşil bir hücre, belirli bir vade tarihindeki yukarı yönlü alım opsiyonlarına yönelik güçlü bir talebe işaret edebilir.
İstediğiniz zaman üç görünüm arasında geçiş yapabilirsiniz:
- Isı Haritası — tam olarak hangi sözleşmelerin en aktif olduğunu tespit etmek için yararlı olan, renklerle kodlanmış hacim içeren kullanım fiyatı-vade tablosu.
- Vadeye göre — alım opsiyonlarının yeşil, satım opsiyonlarının kırmızı renkle gösterildiği ve her vade tarihi için hacmi bir araya getiren bir çubuk grafik. En çok faaliyetin hangi vadelerde yoğunlaştığını ve alım/satım dengesinin zaman içinde nasıl değiştiğini görmek için kullanın.
- Kullanım fiyatına göre — seçilen vadeler boyunca her bir kullanım fiyatı için hacmi bir araya getiren, yatırımcıların konumlandığı kilit fiyat seviyelerini belirlemek açısından kullanışlı bir çubuk grafik.
Ayarlar ve filtreler
Tablonun üzerindeki seçicileri kullanarak hangi verilerin görüntüleneceğini ayarlayabilirsiniz.
Aralık filtresi, görünüme dâhil edilen vadelerin aralığını belirler. Yakın vadeli faaliyete odaklanmak veya tüm vade eğrisini incelemek için 1 hafta, 1 ay, 3 ay, 6 ay, 1 yıl veya Tümü arasından seçim yapın.
Görünüm filtresi, piyasanın hangi tarafının gösterileceğini kontrol eder:
- Alım opsiyonları — yalnızca alım opsiyonu hacmi
- Satım opsiyonları — yalnızca satım opsiyonu hacmi
- Alım ve satım opsiyonları — her vade tarihi için yan yana alım ve satım opsiyonları
- Alım ve satım opsiyonları toplamı — kullanım fiyatı ve vade başına toplam birleşik hacim
Kullanım fiyatları filtresi, kullanım fiyatı aralığını daraltır. Fiyata yakın sözleşmelere odaklanmak için Mevcut fiyat civarı (±10 kullanım fiyatı), (±20 kullanım fiyatı) veya (±30 kullanım fiyatı) seçeneğini seçin ya da zincirin tamamını görmek için Tüm kullanım fiyatları seçeneğini tercih edin.
Filtreleri istediğiniz kombinasyonda uygulayabilirsiniz — örneğin, sadece satım opsiyonu hacmi, bir ay içinde ve mevcut fiyata yakın kullanım fiyatlarında.
Ayrıca okuyun: